过去 14 年间，Bailey Nelson 从悉尼帕丁顿区的一家单店，发展成为遍布澳大利亚、加拿大、英国和新西兰、拥有110 家门店的连锁品牌。
如今，该眼镜连锁本财年盈利有望达到2500 万澳元，联合创始人 Nick Perry 和 Peter Winkle 希望通过引入新投资者实现退出套现。
两位创始人在此前融资轮中已引入悉尼投资人 Ben Barzach 与 Cornish 家族。目前，他们正在听取各顾问机构的提案，预计于今年正式启动出售流程。
Bailey Nelson 于 2012 年创立，定位DTC 眼镜品牌，采购镜框、镜片、太阳镜等产品，通过线下门店网络与线上渠道销售。卖方投行大概率会突出其快速扩张的门店网络、高性价比时尚产品、年轻目标客群，以及强劲的社交媒体影响力。
该公司还采用独特的合作 / 加盟模式：每家门店均驻有验光师，方便有需求的顾客配近视镜或隐形眼镜。
知情人士称，已有四家精品财务顾问机构提交提案。鉴于海外并购交易活跃度上升，战略出售是较有可能的退出路径。消息人士同时表示，IPO 也未被排除，因 Bailey Nelson 兼具零售与医疗属性，在公开市场有望获得两位数高市盈率。
此次出售进程启动之际，多家海外巨头正寻求规模扩张，并愿意为优质标的支付高价，其中包括在澳大利亚已拥有 Sunglass Hut 和 OPSM 的行业巨头 Luxottica Group，以及总部位于古尔冈的印度跨国眼镜公司 Lenskart。
在纽约上市的 Warby Parker 目前以有机增长为主，但在去年 12 月与 Google 达成重磅合作，共同开发 AI 智能眼镜。
澳大利亚本土方面，BGH Capital 上月以2500 万澳元收购了珀斯线上太阳镜品牌 Two Svge，交易规模远低于该私募通常的投资标准。另有消息称，BGH 负责人 Ben Gray 个人在 Bailey Nelson 持有少量股份，但可靠信息显示，因商业模式差异，此举并非并购前兆。
由前 Macpac 首席执行官 Alex Brandon 执掌的 Bailey Nelson，据其母公司 Ben Buckler Eyewear Pty Ltd 向 ASIC 提交的最新合并财报显示：
- 截至 2024 年 6 月 29 日财年，实现营收1.26 亿澳元，同比增长 2.9%
- 亏损从上年1300 万澳元收窄至670 万澳元
报告显示集团存在2550 万澳元净负债、约1770 万澳元营运资金缺口及670 万澳元经营亏损，但财务状况已明显改善，审计师已出具持续经营意见。
“董事将持续监控整体资本需求，必要时制定未来融资计划；并根据集团可动用现金资源维持合理的运营开支水平。”
值得注意的是，集团在部分门店持有所有权，包括：
- 自持约半数门店产权，涉及悉尼 Newtown、拜伦湾及新西兰奥克兰
- 持有霍巴特业务60%股权
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