Blackstone 盯上 HSBC 价值260亿澳元的澳大利亚贷款账簿

HSBC 已退出新西兰市场，目前正计划退出澳大利亚市场。图片来源：Daniel Leal/法新社

HSBC 再次启动其澳大利亚业务的出售流程，据悉，该行此次将采取不同的策略。

据悉，初步意向性报价预计于4月底提交，DataRoom 了解到，Blackstone 是高度关注这一机会的机构之一。

这家全球私募股权巨头去年曾评估收购 Pepper Money，但最终放弃了这一机会，其旗下拥有澳大利亚最知名的金融服务运营商之一——Pepper 的联合创始人 Mike Culhane。

Culhane 先生共同创立了 Pepper Financial Group，目前是 Blackstone 的高级董事总经理之一，常驻海外。

据悉，他正与一位前同事合作，后者负责 Blackstone 全球私募信贷金融服务业务。

Culhane 先生于2017年至2024年担任 Pepper Money 的集团首席执行官，之后担任董事，但于去年从董事会辞职。

2011年3月至2017年，他与 Patrick Tuttle 共同担任首席执行官。

Pepper 于2015年在澳大利亚证券交易所上市，估值约10亿澳元，但随后在2017年被 Blackstone 的竞争对手 Kohlberg Kravis Roberts（KKR）以6.759亿澳元收购。

KKR 出售了其国际业务，并于2021年将剩余的澳大利亚业务（命名为 Pepper Money）以13亿澳元重新上市，KKR 为主要股东。

投资银行 Citi（花旗）正负责此次出售事宜，预计 Blackstone 的其他知名同行也将参与此次拍卖。

这些机构也曾参与竞购 Westpac 的 Rams 住房贷款组合。

去年11月，价值214亿澳元的 Rams 组合被上市公司 Pepper Money 收购，该公司40%的股权由 KKR 和 Pimco 持有。目前正追逐 Queensland 银行提供的贷款资产的 Apollo Global Management，以及 Cerberus Capital Management，也可能参与 HSBC 相关业务的竞购。

Cerberus Capital 是2021年以最高5亿澳元收购 Westpac 汽车贷款业务的私募股权公司。

预计所有这些机构都将参与其中，Ares Capital Management 也不例外。

去年，HSBC 计划出售其在澳大利亚的全部业务，但现在转而选择剥离其贷款账簿，同时逐步缩减存款账簿。

其退出澳大利亚市场的策略与其几年前退出新西兰市场的方式相似。

对于 HSBC 等银行而言，面临的挑战是它们拥有定制化的专属系统，在实现强劲的股本回报率方面面临困难，往往表现不佳。

它们还背负着巨大的监管风险。

HSBC 在澳大利亚的业务包括260亿澳元的贷款账簿和160亿澳元的存款。

HSBC 澳大利亚银行业务中，65%涉及为零售客户提供服务，包括抵押贷款和信用卡业务。

此次出售符合 HSBC 的全球战略——优先发展其香港和英国本土市场，同时进一步聚焦亚洲业务。