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- 前言
- 离不开的，四大银行
- 多次打击，仍很健康
- 四大银行，于我何干？
- 结语
前言
在澳洲生活，吃、穿、住、行……几乎样样都离不开四大银行。
有的是银行的储户，有的是银行的用户，有的是银行的股东，即便您三者都不是，也极有可能在成为三者的路上……
但是，天价丑闻、央行降息、新冠疫情、金融科技、财长驳斥、评级下调……
一系列打击之下，很多人甚至担心，自己存银行的钱还安全吗？
四大银行还扛得住吗？
另外，在银行竞争日益加剧的情况下，作为普通民众，又能从中获得哪些好处呢？
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离不开的，四大银行
与中国的“工、农、中、建”一样，澳洲也有四大银行，即联邦银行（CBA）、国民银行（NAB）、澳新银行(ANZ)、西太银行（Westpac）。
提到澳洲，很多人的第一反应，可能是“家里有矿”。
实际上，在澳洲，银行是占比最大的行业之一，几乎和矿业的占比是一样的。
从市值来看，四大银行同时占澳洲证券交易25%的权重。
新冠疫情之后，市场还是比较担心，会不会对银行带来比较大的冲击，甚至会带来一些系统性的风险。
这主要体现在四个方面，净息差下降、不良贷款上升、天价罚款/客户退款支付、金融科技抢地盘。
谈到银行，可能最简单的概念，就是银行从储户（或者其他）拿到钱，支付存款利息，然后再借给商户、或者个人，收取借款利息。
如果不考虑成本，“借款利息-存款利息=净息差”越大，银行无疑盈利能力越强，前景越看好，股价越上涨、评级越高、融资利率越便宜……就会形成一个良性循环。
然而，过去一年，新冠疫情爆发，各大政府、央行巨量放水。
由于在澳洲整个央行降息以及成本的增加，澳洲四大银行的息差，其实都已经是出现了明显的下跌。
在四大银行中，西太银行净息差的下跌幅度是最大的，现在有2%左右，其他银行也是整体出现了息差的下降。
从四大银行的财报来看，尽管季度利润率有所上升，好于市场预期，但是全年的利润率还是下跌的，主要体现在“息差的变化”。
另外，澳洲银行现在整体的贷款坏账率的情况，也有些令人担忧。
如果我们从坏债率的具体数字来看，不良贷款从贷款总量的0.65%上涨拿到了0.76%，增幅是18%。
从天价罚款/客户退款支付来看，各大新闻媒体有关四大银行的报道也不少。
实际上，以四大银行老大——联邦银行为例，目前仍有超过10亿的客户退款和监管机构罚款在支付当中。
最后一点，金融科技企业的侵袭就不用说了。其中，最具代表性的当属“先买后付”鼻祖——Afterpay。
一方面，传统四大银行的股价表现，三年内是下跌的。但是，另一方面，Afterpay等金融科技服务商的股价则是屡创新高，不断刷新大家的认知。
那么，这样一说，四大银行是不是“就此完蛋，江河日下”呢？
当然不是。
2
多次打击，仍很健康
除了以上种种打击，一些媒体也不待见四大银行，就连各大地方财长也要拿四大银行开涮。
例如，由于看不惯四大银行高达20%的信用卡利率，维州财长蒂姆·帕拉斯（Tim Pallas）还专门写信给联邦财长乔什·弗莱登伯格（Josh Frydenberg），以及四大银行负责人，要求他们审查信用卡利率。
尽管如此，但是，四大银行的整体财务状况还是“非常健康”，盈利能力也是不错的。
从两个角度来看这个问题，一方面，各大银行的核心准备金率，也就是CETI——这个是监管机构的一个主要衡量的标准，在澳洲来讲最低的要求是10.5%。
目前，四大银行的核心准备金率都是出现了上涨。
同样，以澳洲四大银行老大，联邦银行为例，最新的财报数据显示，联邦银行的CETI达到11.8%，抗风险能力还是非常不错的。
国民银行发布的最新数据也显示，截至12月31日，CET1提高了20个基点，至11.7％。四大银行中的其他两大银行也是明显高于上述水平。
另外一方面，在过去的一年，银行不断提高贷款减值准备金，也就是防止贷款如果出现违约的情况下，银行不至于会出现一些比较大的问题。
四大银行的这个数字一直是在进行增长的，联邦银行这个数字是超过30%，约为65亿，所基于的假设条件为失业率达8.5%，房价下跌30%。
然而，从目前的情况来看，失业率持续回落，房价更是暴涨。所以说，银行的“资本实力”依旧非常雄厚。
第三方面，在过去一年的时间里，四大银行也是不断地出售一些非核心的资产，比如说保险公司、财富管理业务等等，来收回一些更多的这种资金。
换句话说，四大银行储户无需担心自己存银行的钱是否安全。
那么，对于四大银行的投资者、买这些银行股票的居民、或者使用/打算使用这些银行产品的居民，情况又当如何？
3
四大银行，于我何干？
首先，在澳洲，很多人持有四大银行的股票。
对于很多银行股的投资者而言，一直投资银行有一个主要原因，即希望能够拿到稳定、而且相对比较高的股息。
当然，从过去一年来看，四大银行的股息率不如之前。
在面对这些的问题的基础上，银行是不是还值得投资呢？
这还真的是一个仁者见仁、智者见智的问题。
一组数据显示，联邦银行最新支付了1.5澳元的股息，高于市场预期，虽然低于上一财年，但是整体而言，派息率还是不错的，并且是一个回升的态势。
其次，在澳洲，很多人会使用四大银行的房贷等信贷产品，利率怎么样，自然会关系到我们的钱袋子。
实际上，随着竞争的上升，四大银行的利率是在逐步降低的，借款客户的利息支出已经降至35年来的最低水平。
第三点，面对“先买后付”金融科技公司的来势汹汹，四大银行也开始进入这一领域，对于本地居民是利好，尤其是中小商户。
例如，CBA就率先推出了自己的先买后付产品，对商户的收费只有Afterpay的1/4左右。
同时，随着这一赛道的参与者增多，居民自然也是能够从中享受不少好处。
END
就四大银行而言，虽然说 “躺着挣钱”的日子，似乎已经成为过去，但是，未来盈利前景，依旧可期。
这一点对四大银行储户、投资者是利好。
另外，四大银行在加大转型，先买后付等金融科技领域都可以见到他们的身影，无论是幕前，还是幕后，
随着竞争的加剧，无论是哪一赛道，对于普通居民而言，也是利好，主要体现在可选择性方面。
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